شاخص قدرت نسبی (RSI)

RSI چیست؟

شاخص قدرت نسبی (RSI)، ابداع جی. ولز وایلدر، یک نوسانگر مومنتوم است که سرعت و اندازه تغییرات اخیر قیمت را در مقیاسی از ۰ تا ۱۰۰ اندازه می‌گیرد. این شاخص زیر نمودار اصلی قیمت رسم می‌شود و یکی از پرکاربردترین اندیکاتورها برای تشخیص شرایط اشباع خرید و اشباع فروش است.

نحوه محاسبه

RSI با تنظیم استاندارد ۱۴دوره‌ای، میانگین اندازه سودهای اخیر را با میانگین اندازه زیان‌های اخیر مقایسه می‌کند:

1. میانگین سود و میانگین زیان طی ۱۴ دوره اخیر را محاسبه کنید.
2. قدرت نسبی (RS) = میانگین سود ÷ میانگین زیان.
3. RSI = ۱۰۰ − [۱۰۰ ÷ (۱ + RS)].

نتیجه بین ۰ و ۱۰۰ نوسان می‌کند. به‌طور سنتی:

• RSI بالای ۷۰ نشان می‌دهد بازار ممکن است اشباع خرید باشد (احتمال آماده برای اصلاح).
• RSI زیر ۳۰ نشان می‌دهد بازار ممکن است اشباع فروش باشد (احتمال آماده برای جهش).
• RSI نزدیک ۵۰ نشان‌دهنده نبود شتاب جهت‌دار قوی در هیچ‌کدام از دو سو است.

مثال

اگر EUR/USD به‌شدت صعود کند و RSI ۱۴دوره‌ای آن به ۷۸ برسد، یک معامله‌گر ممکن است این جفت‌ارز را اشباع خرید بداند و پیش از در نظر گرفتن معامله اصلاحی، به‌دنبال نشانه‌های توقف صعود بگردد — هرچند در روندی قوی، RSI می‌تواند مدتی طولانی در اشباع خرید باقی بماند، پس این یک پرچم احتیاط است، نه سیگنال خودکار فروش.

واگرایی RSI

یکی از تکنیک‌های پرکاربرد RSI، واگرایی است: زمانی که قیمت سقف جدیدی می‌سازد اما RSI سقفی پایین‌تر می‌سازد (واگرایی نزولی)، یا قیمت کف جدیدی می‌سازد اما RSI کفی بالاتر می‌سازد (واگرایی صعودی)، می‌تواند نشان دهد شتاب زیربنایی حتی با گسترش قیمت در حال تضعیف است، اغلب پیش از یک بازگشت روند.

چرا اهمیت دارد

RSI به معامله‌گران روشی استاندارد برای سنجش شتاب و شناسایی شرایط بالقوه کشیده‌شده در هر بازار یا بازه زمانی می‌دهد. مانند همه نوسانگرها، این شاخص خطاناپذیر نیست — قرائت‌های اشباع خرید و اشباع فروش می‌توانند در روندهای قوی ادامه یابند — پس بهترین کارکرد آن همراه با زمینه روند، حمایت/مقاومت و مدیریت ریسک منضبط است، نه استفاده منفرد.

اصطلاحات مرتبط

همچنین ببینید نوسانگر استوکاستیک، مکدی (MACD) و تحلیل تکنیکال.